机构认为：随着8月2日市场一度近百点跌幅的下杀，7月中旬以来的震荡平台被打破。不过，在多方的不利预期下，市场整体向好的本质没有发生变化，尤其是我们经济整体复苏以及宽松整体的支撑和提振。
这或许也是当前市场最为核心矛盾，即市场有上行的基础，但预期的下降以及增量的不济，仍是制约市场上行的主要力量。于是，震荡反复的行情中，相当于确定性就成为市场追逐的主要方向。
而从7月中旬到现在，市场整体进入到中报预告以及中报的披露期间，业绩这条主线就成为市场相对确定性的投资方向，也聚集了资金绝对的关注度。
二季度以来，新能源车为代表的高成长板块成为市场核心的热点，也是资金以及机构关注的方向，这也基本符合业绩这条主线。不过连续上行之后，我们发现高成长的赛道板块之间也迎来较大的分化，比如汽车板块也以来连续调整，同期相对高位的储能以及风电等也有一定的调整，但是相对低位以及估值低位的半导体以及特高压等板块，反而逐步迎来抬升。很明显，赛道股内部，高低切换明显，短期还是要留意，但是这个方向仍是市场的热门，同时也依旧是围绕着业绩这条主线没有改变；与此同时，从昨日到今日的盘面我们也看到，部分消费类的细分板块，尤其是业绩增速改善良好的（比如医药、食品饮料），也开始有所异动，这就说明部分高位赛道股出来的资金，或开始关注新的业绩主线，尤其是部分偏价值的品种。而这，也或许在接下来推动市场反复的活跃以及整体的回升，同时，也或打破此前完全的成长占优的格局，把市场推向短期的均衡。
因此，尽管有压制，但市场向好的趋势没有改变。在基本面的支撑下，市场仍有向好的基础。连续调整后，随着市场成交的释放以及资金的回流，在注意高低切换的同时，可积极关注业绩持续改善品种波段的投资机会。
